午评：港股恒指跌1.61% 科指跌2.81% 科网股普跌 半导体板块下挫

10月17日港股市场：科技与消费电子板块大幅下挫，半导体与光伏股受创

2023年10月17日，港股市场迎来一波全面性调整，各大指数全线下跌，市场情绪一度低迷，截至午间收盘，恒生指数跌幅1.61%，报25472.96点；恒生科技指数跌幅2.81%；国企指数跌幅1.67%，盘面上，科网股全面陷入红海，百度、阿里巴巴等大盘股跌超3%；美团、小米、快手、哔哩哔哩跌超2%；京东、联想、网易、腾讯跌超1%，苹果概念板块遭遇大幅洗牌，丘钛科技跌超9%；半导体板块普跌，中芯国际跌超5%；光伏太阳能股延续跌势，阳光能源跌超5%。

科技与消费电子板块大幅调整

消费电子行业近期受到多重因素的拖累，既有行业结构性调整的压力，也有外部环境的冲击，传统消费电子产品如智能手机等进入平台期，创新动力不足，导致市场对行业前景的担忧上升，人工智能（AI）硬件领域迎来爆发期，全球智能眼镜出货量同比大增,AI技术的快速发展为行业注入新活力。

市场对AI技术泡沫化的担忧并未完全消除，这种不确定性影响了投资者信心，推动了科技股的全面调整，特别是苹果概念板块，受益于苹果生态的广泛覆盖，但近期面临高估风险和宏观经济环境压力,导致相关股票遭遇大幅回调。

半导体板块的普跌与未来机遇

半导体行业作为科技创新的核心驱动力，近期也面临着市场的质疑，尽管市场对全球AI技术的泡沫化持有一定担忧，但总体态度仍为乐观，Token用量的强劲增长为AI投资信心提供了支撑，同时台积电美国建厂的进展也为行业带来积极信号，尽管配套设施尚未完全完善,但台积电凭借技术优势有望延续较高的毛利率。

先进封装技术作为AI时代延续摩尔定律的关键技术，相关代工企业和设备制造商有望迎来新的投资机遇，市场对半导体行业的关注点从芯片制造转向封装技术,推动了相关领域的投资热潮。

光伏太阳能股跌退与市场预期

光伏太阳能股近期延续跌势，主要受到政策环境变化和市场预期的影响，尽管多晶硅收储平台的传闻引发了市场关注，但从业内权威人士处获悉，该传闻并不属实，光伏协会也澄清了“连开三天会”传闻,明确表示这是协会的月度会。

市场对光伏行业前景的担忧主要源于政策支持力度的不确定性以及国际竞争的加剧，尽管光伏技术不断进步，但短期内市场对行业的信心不足,导致相关股票持续承压。

机构观点与市场预期

中国银河证券指出，消费电子行业在挑战与机遇中前行，AI技术将成为行业发展的核心驱动力，传统消费电子产品面临创新瓶颈；AI硬件的快速发展为行业带来新机遇。

华泰证券在半导体行业研报中表示，尽管市场对AI技术的泡沫化存在担忧，但总体保持乐观态度，台积电美国建厂的进展有望为行业带来稳定增长,同时先进封装技术的发展为代工企业和设备制造商提供了广阔的投资空间。

光伏协会对市场的澄清并未完全平息光伏股的跌退，但从长期来看，光伏行业仍有发展潜力,尤其是在国际市场的竞争中占据重要地位。

市场预期与未来展望

当前市场调整反映出投资者对科技与消费电子行业前景的审慎态度，尽管存在短期的不确定性，但长期来看,AI技术的发展与半导体行业的进步仍将成为市场的重要推动力。

消费电子行业面临的结构性调整与外部环境压力，需要企业通过技术创新和产品升级来应对,光伏行业的政策支持与技术进步也将为市场带来新的机遇。

总体来看，尽管当前港股市场面临挑战，但科技与消费电子行业的长期发展前景依然光明，投资者应关注行业结构性的变化,抓住技术创新带来的投资机会。